מר ג'ונס הוא הבעלים של חוות מנור ליד וילינגדון באנגליה. החזיר הגדול הזקן אוסף בלילה באסם גדול את כל בעלי החיים שגרים כאן. הוא אומר שהם חיים בעבדות ובעוני, מכיוון שאדם מנצל את פירות עמלם וקורא למרידה: אתה צריך להשתחרר מאדם, ובעלי חיים יהפכו מיד לחופשים ועשירים. מייג'ור שר את השיר הישן "Beasts of England". בעלי חיים יחד מרימים. ההכנות למרד נעשות על ידי חזירים הנחשבים לבעלי החיים האינטליגנטים ביותר. ביניהם בולטים נפוליאון, סניצ'וק וסוויוול. הם הופכים את משנתו של מייג'ור למערכת פילוסופית הרמונית בשם בעלי חיים ומפגינים את יסודותיה לאחרים במפגשים חשאיים. התלמידים הנאמנים ביותר הם סוסי הגיוס בוקסר וקלובר. ההתקוממות מתרחשת מוקדם מהצפוי, שכן ג'ונס שותה, ועובדיו נטשו את החווה לחלוטין והפסיקו להאכיל את הבקר. סבלנותם של בעלי החיים מגיעה לסיומה, הם מקפיצים על ייסוריהם ומגרשים אותם משם. עכשיו החווה, אחוזת החווה שייכת לבעלי חיים. הם הורסים את כל מה שמזכיר להם את הבעלים, וביתו נותר כמוזיאון, אבל אף אחד מהם לא צריך לגור שם אף פעם. לאחוזה ניתן שם חדש: "חצר משק".
עקרונות החיות של החזיר מצטמצמים לשבע הדיברות ונכתבים על קיר האסם. לטענתם, כעת ולנצח בעלי חיים חייבים לחיות ב"חצר החקלאות ":
- כל שתי רגליים הן אויבים.
- כולם עם ארבע רגליים או עם כנפיים הם חברים.
- בעלי חיים לא צריכים ללבוש בגדים.
- בעלי חיים לא צריכים לישון במיטה.
- בעלי חיים לא צריכים לשתות אלכוהול.
- על בעלי חיים לא להרוג בעלי חיים אחרים ללא סיבה.
- כל בעלי החיים שווים.
למי שאינו זוכר את כל הדיברות, כדור השלג מצמצם אותן לאחת: "ארבע רגליים טובות, שתי רגליים זה רע."
בעלי חיים שמחים, למרות שהם עובדים משחר לשחר. בוקסר עובד לשלושה. המוטו שלו הוא: "אני אעבוד עוד יותר קשה." בימי ראשון מתקיימות אסיפות כלליות; חזירים תמיד מציגים החלטות, והשאר רק מצביעים. ואז כולם שרים את המנון "חיות אנגליה". חזירים אינם עובדים, הם מובילים אחרים.
ג'ונס ועובדיו תוקפים את חוות החיות, אך בעלי החיים מגנים על עצמם ללא מורא ואנשים נסוגים בבהלה. תענוגות של בעלי חיים. הם מכנים את הקרב קרב הפרו, מקימים את המסדר "גיבור בעלי חיים" של התואר הראשון והשני ומתגמלים את הנכבדים בקרב סנצ'קה ובוקסר.
כדור השלג ונפוליאון מתווכחים כל העת בישיבות, במיוחד על הקמת טחנת רוח. הרעיון שייך לכדור השלג, שבעצמו מבצע מדידות, חישובים ורישומים: הוא רוצה לחבר גנרטור לטחנת הרוח ולספק לחווה חשמל. נפוליאון מתנגד ממש מההתחלה. וכשסניצ'וק משכנע את בעלי החיים להצביע בישיבה לטובתו, בסימן נפוליאון פרצו תשעה כלבים אכזריים ענקיים באסם והניחו את סניצ'קה. הוא בקושי בורח, ואף אחד אחר לא רואה אותו מעולם. נפוליאון מבטל כל פגישה.כל הנושאים יוכרעו עתה על ידי ועדה מיוחדת לחזירים, בראשותו; הם ישבו בנפרד ואז יודיעו על החלטותיהם. נהמת הכלבים המאיימת מטביעת התנגדויות. המתאגרף מביע את הדעה הכללית במילים: "אם זה נאמר על ידי החבר נפוליאון, אז זה נכון." מכאן ואילך המוטו השני שלו: "נפוליאון תמיד צודק."
נפוליאון מודיע כי עדיין יש לבנות את טחנת הרוח. מסתבר שנפוליאון תמיד התעקש על הבנייה הזו, וכדור השלג פשוט חטף וניכס את כל החישובים והציורים שלו. נפוליאון נאלץ להעמיד פנים שהוא נגד, מכיוון שלא הייתה דרך אחרת להיפטר מסניצ'קה, "שהיה אדם מסוכן והשפיע לרעה על כולם." הפיצוץ שנעשה לילה אחד הורס טחנת רוח בנויה למחצה. נפוליאון אומר שזו נקמתו של סניצ'קה בגולה המבישה, מאשים אותו בפשעים רבים ומכריז על עונש המוות. הוא קורא להתאוששות מיידית של טחנת הרוח.
עד מהרה מופיע נפוליאון, אוסף בעלי חיים בחצר, מלווה בכלבים. הוא מכריח את החזירים שפעם התנגדו לו, ואז כמה כבשים, תרנגולות ואווזים להודות בקשר סודי עם סניצ'קה. כלבים מכרסמים מייד את גרונם. בעלי חיים מזועזעים מתחילים באבל לשיר את "חיות אנגליה", אך נפוליאון אוסר על ביצוע ההמנון לנצח. יתרה מזאת, מתברר כי הדיבר השישי נכתב: "אסור לבעלי חיים להרוג בעלי חיים אחרים ללא סיבה." כעת ברור לכולם שהבוגדים שבעצמם הודה באשמה צריכים להורג.
מר פרדריק, המתגורר בסמוך, עם חמישה עשר עובדים חמושים תוקפים את חוות החיות, הם פוצעים והורגים בעלי חיים רבים ומפוצצים טחנת רוח חדשה שנבנתה. בעלי חיים דוחים את ההתקפה, אך הם עצמם חסרי דם ומותשים. אולם, כשהם מאזינים לנאומו החגיגי של נפוליאון, הם מאמינים כי זכו בניצחון הגדול ביותר בקרב טחנת הרוח.
בוקסר נפטר מעבודת יתר. עם השנים נותרו פחות ופחות בעלי חיים שזוכרים את החיים בחווה לפני המרד. חצר החווה הופכת בהדרגה לעשירה יותר, אבל כולם חוץ מחזירים וכלבים עדיין גוועים ברעב, ישנים על קש, שותים מבריכה, עובדים יום ולילה בשדות, סובלים מקור קור וחורף מהקיץ. בעזרת דיווחים וסיכומים, הקוואי מוכיח תמיד כי חיי היומיום בחווה משתפרים. בעלי חיים גאים בכך שהם לא כמו כולם: אחרי הכל, הם מחזיקים בחווה היחידה בכל אנגליה כולה, בה כולם שווים, חופשיים ועובדים לטובתם.
בינתיים החזירים עוברים לביתו של ג'ונס וישנים במיטה. נפוליאון גר בחדר נפרד ואוכל מהשירות הטקסי. חזירים מתחילים לסחור עם אנשים. הם שותים ויסקי ובירה, שהם עצמם מכירים. הם דורשים מכל שאר בעלי החיים לפנות את מקומם. לאחר ששברו את הדיבר הבא, החזירים, תוך שימוש בדבירות של בעלי חיים, משכתב אותם בדרך המתאימה להם, והציווי היחיד נותר על קיר האסם: "כל בעלי החיים שווים, אך חלק מהבעלי חיים שווים יותר מאחרים." בסופו של דבר, החזירים לובשים את בגדיו של ג'ונס ומתחילים לצעוד על רגליהם האחוריות, תחת הפגנת הכבשים המאשרת, מאומנים על ידי Screech: "ארבע רגליים טובות, שתי רגליים טובות יותר."
אנשים מחוות שכנות באים לבקר בחזירים. בעלי חיים מביטים בחלון הסלון.בשולחן האורחים והמארחים משחקים קלפים, שותים בירה ומכינים כמעט את אותם טוסטים לידידות ויחסים עסקיים רגילים. נפוליאון מציג מסמכים המאשרים כי מעתה והלאה החווה היא רכוש משותף של חזירים והיא נקראת שוב אחוזת החווה. ואז מריבה מתלקחת, כולם צורחים ונלחמים ולא ניתן עוד להבין איפה האיש ואיפה החזיר.
